تباين أداء الأسهم الأمريكية بتداولات نهاية الأسبوع ليوم الجمعة، لتغلق يوم الاثنين بمناسبة عطلة عيد الاستقلال التاسع عشر، لتغلق أسبوعًا متقلبًا من التداول، حيث واصل المستثمرون موازنة المخاوف بشأن تباطؤ النمو الاقتصادي ورد فعل بنك الاحتياطي الفيدرالي الأكثر عدوانية.
أداء المؤشرات:
- انخفض مؤشر داو جونز الصناعي (DJIA) ليسجل خسائر بنسبة بلغت -0.13% بما يعادل -38.29 نقطة فقط، ليستقر في نهاية التداولات على مستوى 29,888.78. خلال الأسبوع الماضي تراجع المؤشر بنسبة -4.80%.
- في المقابل ارتفع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 (SPX500) الأوسع نطاقاً ليحقق مكاسب بنسبة بلغت 0.22% بما يعادل 8.07 نقطة، ليستقر في نهاية التداولات على مستوى 3,674.84. خلال الأسبوع الماضي انخفض المؤشر بنسبة -5.79%.
- وصعد مؤشر ناسداك المركب (COMP) المركب ليحقق مكاسب لغت نسبتها 1.43% بما يعادل 152.25 نقطة، ويغلق عند مستوى 10,798.35. خلال الأسبوع الماضي خسر المؤشر بنسبة -4.78%.
سجلت جميع مؤشرات الأسهم الرئيسية الثلاثة خسائر للأسبوع الثالث على التوالي، حيث شهد مؤشر S&P 500 أسوأ انخفاض أسبوعي بالنسبة المئوية منذ مارس/ أذار 2020.
شهدت الأسهم تداولات متقلبة يوم الجمعة حيث يُعزى ذلك إلى يوم "السحر الرباعي"، وهو مصطلح يطلق على يوم انتهاء صلاحية العقود الآجلة لمؤشر الأسهم وخيارات مؤشر الأسهم وخيارات الأسهم والعقود الآجلة للأسهم الفردية، والتي تحدث مرة واحدة لكل ربع سنوي.
انتهى عائد سندات الخزانة لأجل 10 سنوات عند 3.24٪، أقل بقليل من إغلاق يوم الخميس، وهبوطًا من أعلى مستوى في عدة سنوات التي سجلته في وقت سابق من هذا الأسبوع. أغلق عائد سندات الخزانة لأجل عامين عند 3.18٪، بالقرب من إغلاق يوم الخميس عند 3.16٪، وانخفض أيضًا من أعلى مستوى في عدة سنوات هذا الأسبوع.
كان الحدث الرئيسي في الأسبوع الماضي هو اجتماع لجنة السوق المفتوحة للاحتياطي الفيدرالي، حيث قدم بنك الاحتياطي الفيدرالي أكبر زيادة في أسعار الفائدة منذ عام 1994 في محاولة لترويض التضخم المرتفع. جاءت هذه الخطوة العنيفة على الرغم من الدلائل على أن الاقتصاد بدأ في التراجع مع تقلص مبيعات التجزئة في مايو/ أيار، وانخفض مؤشر سوق الإسكان التابع للجمعية الوطنية لبناة المنازل إلى أدنى مستوى له في عامين وسط ارتفاع معدلات الرهن العقاري وتقلص القدرة على تحمل تكاليف المنازل.
يوم الجمعة تلقى المستثمرون قراءة مايو/ أيار للناتج الصناعي الأمريكي، والتي جاءت أقل من التوقعات لكنها ظلت في المنطقة الإيجابية، مما يشير إلى الشهر الخامس من النمو. وقال كناب من مجموعة كونا ميوتشوال جروب إن الناتج الصناعي كان "ضعيفا" مضيفا أن الاقتصاد "يتباطأ بسرعة كبيرة."
صباح الجمعة ستمع المستثمرون إلى رئيس مجلس الإدارة جيروم باول الذي ألقى كلمة افتتاحية في المؤتمر الافتتاحي حول الأدوار الدولية للدولار الأمريكي. قال باول إن بنك الاحتياطي الفيدرالي "يركز بشدة على إعادة التضخم إلى هدفنا البالغ 2٪" ، ولكن نظرًا لأن ملاحظاته كانت تدور في الغالب حول دور الدولار كعملة احتياطية في العالم، فإن تعليقاته لم تقدم رؤى جديدة حول آفاق السياسة النقدية.
قال رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي في مينيابوليس نيل كاشكاري في مدونة يوم الجمعة أنه قد يدعم رفع سعر الفائدة بمقدار 75 نقطة أساس في يوليو/ تموز. وقد كتب أن "الإستراتيجية الحكيمة" بعد اجتماع يوليو قد تتمثل في الاستمرار في رفع أسعار الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس حتى يصبح التضخم "في طريقه للانخفاض" إلى 2٪.
يتضمن هذا الأسبوع بيانات عن مبيعات المنازل القائمة، ومبيعات المنازل الجديدة، ومؤشر بنك الاحتياطي الفيدرالي في شيكاغو، ومؤشرات مديري المشتريات التصنيعية والخدمات لشهر يونيو/ حزيران. بالإضافة إلى ذلك سيلقي رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول شهادته نصف السنوية عن السياسة النقدية أمام اللجنة المصرفية في مجلسي النواب والشيوخ.
بالنظر إلى أحداث الأسبوع الماضي لا شك أن باول سوف يستجوب من قبل الكونجرس بشأن خططه لتوجيه الاقتصاد نحو الهبوط الهادئ، بينما يقود في نفس الوقت أعلى معدل تضخم تشهده البلاد منذ أكثر من 40 عامًا.
