انخفضت الأسهم الأمريكية بحدة خلال تداولات يوم الجمعة، حيث سجل مؤشر داو جونز أسوأ أسبوع له منذ أكتوبر/ تشرين الأول 2020، بعد تعليقات من مسؤول في الاحتياطي الفيدرالي أدت إلى تفاقم تقلبات السوق التي أعقبت التوقعات المحدثة من البنك المركزي هذا الأسبوع للتضخم والتعافي الاقتصادي من جائحة COVID.
أداء المؤشرات:
- انخفض مؤشر داو جونز الصناعي (DJIA) ليسجل خسائر بلغت نسبتها -1.58% بما يعادل -533.37 نقطة، ليستقر عند مستوى 33,290.08.
- وهبط مؤشر ستاندرد آند بورز 500 (SPX500) الأوسع نطاقاً ليسجل خسائر بلغت نسبته -1.31% بما يعادل -55.41 نقطة، ليستقر عند مستوى 4,166.45.
- كما نزل مؤشر ناسداك 100 (COMP 100) المركب ليسجل خسائر بلغت نسبتها -0.81% بما يعادل -114.22 نقطة، ويغلق عند مستوى 14,049.59.
على مدار الأسبوع انخفض مؤشر داو جونز بنسبة 3.5٪، وهو ثاني انخفاض أسبوعي له على التوالي وأشد انخفاض من هذا القبيل منذ أسبوع 30 أكتوبر 2020. وشهد مؤشر ناسداك خسارة أسبوعية بنسبة 0.3٪، ليقطع سلسلة مكاسبه التي استمرت لأربعة أسابيع. بينما تراجع مؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 1.9 ٪ للأسبوع، منهياً سلسلة مكاسب استمرت ثلاثة أسابيع.
شهد يوم الجمعة أيضًا ما يسمى بيوم السحر الرباعي، وهو انتهاء الصلاحية المتزامن لخيارات الأسهم الفردية والعقود الآجلة للأسهم الفردية وخيارات مؤشرات الأسهم والعقود الآجلة لمؤشرات الأسهم.
تم إغلاق الحكومة الأمريكية يوم الجمعة بعد أن وقع الرئيس جوزيف بايدن على مشروع قانون يوم الخميس يجعل Juneteenth عطلة وطنية لإحياء ذكرى نهاية العبودية في أسواق الأسهم والسندات الأمريكية.
تمامًا كما كان المستثمرون يتهيأون بأن بنك الاحتياطي الفيدرالي سيميل قليلاً لدعم سياسات المال السهل، فقد قدم رئيس الاحتياطي الفيدرالي في سانت لويس بولارد جرعة جديدة من الصقور، قائلاً يوم الجمعة إنه يعتقد أن بنك الاحتياطي الفيدرالي يجب أن يرفع سعر الفائدة المرجعي في وقت مبكر في أواخر عام 2022.
في مقابلة على قناة CNBC قال بولارد إنه من "الطبيعي" أن يميل بنك الاحتياطي الفيدرالي إلى التفاؤل في اجتماعه في وقت سابق من هذا الأسبوع، نظرًا لقراءات التضخم القوية الأخيرة، لكنه أشار أيضًا إلى الاقتصاد الذي يرى أنه يتعافى بقوة من الوباء.
قال بولارد أيضًا إنه "يميل" نحو دعم إنهاء مشتريات السندات المدعومة بالرهن العقاري، نظرًا "لسوق الإسكان المزدهر" ومع تصاعد المخاوف حول فقاعة محتملة في هذا القطاع. قال بولارد: "سأكون قلقاً قليلاً بشأن تزايد مشكلة الرهن العقاري الذي يبدو أنه يتطور".
وجاءت تعليقات بولارد في أعقاب التصريحات التي صدرت في وقت سابق بالأسبوع من لجنة السوق المفتوحة الفيدرالية وتصريحات رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول، والتي اعتُبرت تمهيدًا لموقف أقل ملاءمة من قبل البنك المركزي، حيث حدد صانعو السياسة في الاحتياطي الفيدرالي زيادتين في الأسعار بحلول نهاية عام 2023 وناقشوا التناقص التدريجي في نهاية المطاف لبرنامج شراء الأصول التابع للبنك المركزي.
ساعدت التوقعات المتزايدة بأن البنك المركزي الأمريكي سيرفع أسعار الفائدة في عام 2023 على سحب الأسهم من المستويات المرتفعة القياسية التي لمسها في وقت سابق من هذا الأسبوع مؤشر S&P 500 وناسداك المركب.
كان أداء ناسداك المركب أفضل نسبيًا، حيث شجع الانخفاض في عوائد سندات الخزانة طويلة الأجل هذا الأسبوع على شراء أسهم التكنولوجيا والنمو التي تتأثر تقييماتها بعوائد السندات.
التحليل التقني ستاندرد آند بورز 500 – المؤشر يستجمع قواه الإيجابية
انخفض مؤشر ستاندرد آند بورز 500 (S&P 500) في آخر جلساته، ليتكبد خسائر بنسبة بلغت -1.31% ليفقد المؤشر نحو -55.39 نقطة، ليستقر في نهاية التداولات على مستوى 4,166.46.
وقد جاء انخفاض المؤشر حتى الآن في إطار محاولاته اكتساب زخماً إيجابياً قد يساعده على التعافي والارتفاع من جديد، وسط توارد الإشارات السلبية بمؤشرات القوة النسبية، والتي نلاحظ وصولها إلى مستويات شديدة التشبع بعمليات الشراء، وبشكل مبالغ فيه مقارنة بحركة المؤشر.
ليستند بانخفاضه الأخير إلى دعم متوسطه المتحرك البسيط لفترة 50 يوماً السابقة، بالتزامن مع استناده لخط اتجاه صاعد على المدى القصير، مثلما هو موضح بالرسم البياني المرفق لفترة زمنية (يومية).
تم انتاج الرسم البياني بواسطة منصة TradingView
ولهذا تشير توقعاتنا إلى احتمالية عودة ارتفاع المؤشر خلال تداولاته القادمة، ولكن عليه أولاً عودة استقراره أعلى مستوى 4,200، ليستهدف بعدها مستوى المقاومة 4,300.