سيطرت على الأسواق موجة صعود أسهم التكنولوجيا الأمريكية الأسبوع الماضي، وتجدد قوة الدولار الأمريكي، في حين تراجعت عملات السلع الأساسية.
التحليل الأساسي ومعنويات السوق
كتبت في 8 ديسمبر أن أفضل فرص التداول لهذا الأسبوع من المرجح أن تكون:
- شراء البيتكوين بالدولار الأمريكي. ارتفع هذا الزوج بنسبة 1.07%.
- بيع زوج اليورو/الدولار الأمريكي. انخفض هذا الزوج بنسبة 0.65%.
- شراء مؤشر ناسداك 100. ارتفع هذا المؤشر بنسبة 0.96%.
- شراء مؤشر S&P500. انخفض هذا المؤشر بنسبة 0.52%.
- شراء مؤشر DAX. انخفض هذا المؤشر بنسبة 0.27%.
المكاسب الأسبوعية كانت بنسبة 1.91%، ما يعادل 0.38% لكل أصل.
أفضل وسطاء الفوركس عبر الإنترنت
كانت أهم النقاط المستفادة من الأسبوع الماضي:
- مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي (التضخم) - ارتفع المعدل السنوي من 2.6% إلى 2.7% كما كان متوقعاً.
- مؤشر أسعار المنتجين الأمريكي - كان هذا أعلى من المتوقع، حيث ارتفع بنسبة 0.2% في الشهر السابق إلى 0.4% هذا الشهر، ما يشير إلى أن الضغوط التضخمية لا تزال قائمة. ساعد هذان البندان الرئيسيان في تعزيز الدولار الأمريكي.
- سعر إعادة التمويل الرئيسي للبنك المركزي الأوروبي وبيان السياسة النقدية - تم خفض معدلات الفائدة بنسبة 0.25% كما كان متوقعاً. كما اتخذ البنك موقفاً حذراً بشأن توقعات التضخم ما ساعد في إضعاف اليورو.
- معدلات الفائدة النقدية وبيان معدلات بنك الاحتياطي الأسترالي - أبقى البنك على معدلات الفائدة النقدية ثابتاً عند 4.35% كما كان متوقعاً، لكن البنك اتخذ موقفاً حذراً طفيفاً من خلال الإشارة إلى أن التخفيضات على الطريق في عام 2025، ما ساعد في إضعاف الدولار الأسترالي، على الرغم من أنه يظل أقوى من الدولار النيوزيلندي الذي يرتبط به عادةً ارتباطاً قوياً.
- معدلات الفائدة المسائية وبيان معدلات الفائدة من بنك كندا – تم تنفيذ خفض معدلات الفائدة بنسبة 0.50% كما كان متوقعاً، ما ساعد في إرسال الدولار الكندي إلى أدنى المستوى له خلال 4 سنوات مقابل الدولار الأمريكي.
- تقييم معدلات الفائدة والسياسة النقدية للبنك الوطني السويسري – تم خفض معدلات الفائدة بنسبة 0.25% كما كان متوقعاً.
- الناتج المحلي الإجمالي في المملكة المتحدة – أظهر انكماشاً بنسبة 0.1% للشهر الثاني على التوالي، ما أثار المخاوف من الركود في المملكة المتحدة، والذي من المؤكد أنه سيتطلب تخفيضات كبيرة في معدلات الفائدة.
- طلبات البطالة في الولايات المتحدة – جاءت أعلى قليلاً من المتوقع.
- معدل البطالة في أستراليا – كان أفضل بشكل ملحوظ من المتوقع، حيث انخفض إلى 3.9% بينما كانت التوقعات عند 4.2%.
من العناصر الجديرة بالملاحظة أيضاً تصريحات أحد مسؤولي بنك اليابان التي أشار فيها إلى أن البنك قد يمرر رفع معدلات الفائدة في اجتماعه المقبل للسياسة. وقد يتسبب هذا بضعف كبير في الين الياباني.
شهد الأسبوع الماضي استمراراً لموضوع الاتجاه المستمر المتمثل في قوة الدولار الأمريكي وسوق الأسهم، مع ارتفاع مؤشر ناسداك 100 القائم على التكنولوجيا ليصل إلى أعلى المستوى له على الإطلاق. إنه ليس سيناريو بسيط من نوع "الإقبال على المخاطرة"، حيث تركز الطفرة بشكل خاص على الأصول الأمريكية.
شهد الأسبوع الماضي أيضاً تخفيضات معدلات الفائدة من قبل ثلاثة بنوك مركزية رئيسية، على الرغم من ثبات التضخم الأمريكي. كما جاءت بيانات التضخم الأمريكية عند التوقعات، وأثارت البيانات ارتفاعاً قوياً في أسواق الأسهم الأمريكية.
هل أنت مستعد للتداول بناءً على توقعاتنا الأسبوعية لسوق الفوركس؟ اطلع على قائمتنا لـ أفضل وسطاء الفوركس الموثوقين.
الأسبوع القادم: 16 - 20 ديسمبر
يتضمن الأسبوع القادم جدولاً زمنياً قوياً مع بعض أكبر العناصر في سوق الفوركس: اجتماع السياسة الفيدرالية الأمريكية المتوقع أن يجلب خفضاً في معدلات الفائدة، واجتماعين آخرين للسياسة من البنوك المركزية، على الرغم من أنه من غير المتوقع أن ينتج أي منهما خفضاً في معدلات الفائدة. وهذا يعني أن من المرجح أن يكون أسبوعاً مهماً آخر، لأنه في الواقع هو آخر أسبوع تداول قبل عيد الميلاد عندما يبدأ العديد من الناس بالتغيب عن الأسواق لمدة أسبوعين تقريباً.
البيانات المهمة المرتقبة الأسبوع المقبل هي:
- معدلات الفائدة الفيدرالية الأمريكية وبيان اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة والتوقعات الاقتصادية - يتوقع الجميع تقريباً خفض معدلات الفائدة بنسبة 0.25%.
- مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسي الأمريكي - هذا هو مؤشر التضخم المفضل لدى بنك الاحتياطي الفيدرالي، لذا يمكن أن يكون مؤثراً.
- الناتج المحلي الإجمالي الأمريكي النهائي - من المتوقع أن يظل النمو الاقتصادي السنوي ثابتاً عند 2.8%^.
- معدلات الفائدة وبيان السياسة النقدية من بنك اليابان - لا يتوقع أي رفع لمعدلات الفائدة.
- معدلات الفائدة الرسمي والتصويت وملخص السياسة النقدية من بنك إنجلترا.
- مؤشر مديري المشتريات الأولي لقطاعات الخدمات والتصنيع في الولايات المتحدة وألمانيا وبريطانيا وفرنسا.
- مبيعات التجزئة الأمريكية.
- مؤشر أسعار المستهلك في المملكة المتحدة (التضخم).
- مؤشر أسعار المستهلك الكندي (التضخم).
- بيانات مبيعات التجزئة في المملكة المتحدة.
- بيانات مبيعات التجزئة الكندية.
- الناتج المحلي الإجمالي النيوزيلندي.
- مطالبات البطالة في الولايات المتحدة.
- مطالبات البطالة في المملكة المتحدة (تغير عدد المطالبين)
التوقعات الشهرية لشهر ديسمبر 2024
بالنسبة لشهر ديسمبر، توقعت أن تنخفض قيمة زوج اليورو/الدولار الأمريكي. أداء توقعاتي حتى الآن هو:
التوقعات الأسبوعية 15 ديسمبر 2024
الأسبوع الماضي، لم أقم بأي توقعات أسبوعية حيث لم تكن هناك تحركات أسعار قوية بشكل غير عادي في أزواج العملات، وهو أساس استراتيجية التداول الخاصة بي.
كان الدولار الأمريكي مرة أخرى أقوى العملات الرئيسية، في حين كان الين الياباني الأضعف. وانخفضت التقلبات بشكل طفيف الأسبوع الماضي، حيث تغيرت قيمة 41% فقط من أزواج العملات الرئيسية في سوق الفوركس بأكثر من 1%.
يمكنك تداول هذه التوقعات في حساب تداول فوركس حقيقي أو تجريبي.
مستويات الدعم/المقاومة الرئيسية لتداول العملات الشائعة الأزواج:
التحليل الفني
مؤشر الدولار الأمريكي
الأسبوع الماضي، سجل مؤشر الدولار الأمريكي شمعة تصاعدية استمرت في الاتجاه التصاعدي الطويل الأجل. ويبدو أن حركة السعر الأخيرة قد أعادت اختبار خط الاتجاه العلوي لنمط المثلث المتماسك المهيمن سابقاً، والذي يمكن رؤيته في الرسم البياني للسعر أدناه. السعر أعلى من سعره قبل ثلاثة وستة أشهر، ما يشير إلى اتجاه تصاعدي صحي طويل الأجل للدولار الأمريكي والذي يمكن استغلاله.
لدي الكثير من الأسباب الأساسية التي تجعلني تصاعدياً بشأن الدولار الأمريكي. ومع ذلك، قد يكون الاتجاه التصاعدي محدوداً خلال الأسبوع المقبل، لذلك، فإن الصفقات طويلة الأجل لشراء الدولار الأمريكي قد تكون أكثر نجاحاً من الصفقات قصيرة الأجل. ومع ذلك، فإن حركة السعر تصاعدية أكثر بالتأكيد مقارنة بما كانت عليه الأسبوع الماضي، وأعتقد أننا سنرى أسبوعاً آخر من المكاسب للدولار الأمريكي هذا الأسبوع.
هذا الأسبوع، سوف نحصل على بيانات مهمة للغاية بشأن الاقتصاد الأمريكي من مؤشر أسعار الاستهلاك الشخصي الأساسي الأمريكي وبيانات لجنة السوق المفتوحة الفيدرالية، وبالتالي، فإن العوامل الفنية قد لا تكون مهمة للغاية، ومن المرجح أن يكون تحرك السعر خلال النصف الثاني من هذا الأسبوع مدفوعاً بالبيانات.
البيتكوين
استمرت البيتكوين بالتقلب حول المستوى 100000 دولار خلال الأسبوع الماضي، ما أدى إلى تشكيل شمعة داخلية تصاعدية فشلت في تحقيق مستوى قياسي جديد. وعلى الرغم من أنه يمكن القول بأن هناك علامات على توقف الزخم أو تباطؤه، إلا أن حركة السعر تظل تصاعدية ويبدو أن الاختراق للأعلى خلال الأسبوع المقبل أكثر احتمالية من حدوث انهيار تنازلي كبير.
الاتجاه التصاعدي القوي طويل الأمد هو أمر يستحق الاهتمام، وقد أعطاه فوز الجمهوريين في الانتخابات الأمريكية الأخيرة دفعة معنوية. يوضح الرسم البياني للسعر أدناه اتجاهاً تصاعدياً مذهلاً طويل الأمد مستمراً منذ العامين الماضيين.
لاستغلال الاختراق التصاعدي الذي أتوقع حدوثه بأكثر الطرق أماناً، سأنتظر سعر إغلاق قياسي يومي جديد قبل الدخول في صفقة شراء جديدة، فوق المستوى 103647 دولار.
اليورو/الدولار الأمريكي
يتخذ زوج اليورو/الدولار الأمريكي اتجاهاً تنازلياً طويل الأمد قائماً. عادةً ما يستغرق هذا الزوج وقتاً للتحرك، حيث تتضمن اتجاهاته عادةً الكثير من التراجعات العميقة، ولكن لمدة ثلاثة أسابيع تقريباً بعد التراجع إلى انخفاض جديد طويل الأجل، أقل بكثير من 1.0400 دولار، استقر السعر دون أن يتحول إلى تنازلي نهائي.
الدولار قوي نسبياً، في حين ضعف اليورو قليلاً مؤخراً بسبب النهج الأكثر تساهلاً الذي اتخذه البنك المركزي الأوروبي في اجتماعه للسياسة الأسبوع الماضي.
غالباً ما يكون لهذا الزوج اتجاهات موثوقة للغاية، وهذا هو السبب في أنني مهتم بالبيع، لكن حركة السعر من أدنى مستوياته على مدار الأسابيع الأخيرة كانت تصاعدية للغاية بالنسبة لي، وما زلنا بعيدين بعض الشيء عن أدنى إغلاق يومي عند 1.0414 دولار. لذلك، سوف أنتظر إغلاق نيويورك فوق هذا السعر قبل الدخول في صفقة بيع جديدة هنا.
الدولار النيوزيلندي/الدولار الأمريكي
الأسبوع الماضي، سجل زوج الدولار النيوزيلندي/الدولار الأمريكي شمعة تنازلية كبيرة قوية، وأغلق عند وأغلق عند أدنى المستوى له خلال عامين، وهو انهيار تنازلي كبير لأي أصل.
حظي الدولار الأسترالي بالكثير من الاهتمام مؤخراً، حيث تراجع إلى انخفاضاته طويلة الأجل الجديدة، مع تمرير بنك الاحتياطي الأسترالي لخفض معدلات الفائدة، ولكن تجدر الإشارة إلى أن الدولار النيوزيلندي ضعيف للغاية أيضاً، ما يجعله جذاباً على الجانب القصير.
تراجع الدولار النيوزيلندي بسبب خفض معدلات الفائدة القوي بنسبة 0.50٪ من قبل بنك الاحتياطي النيوزيلندي الأسبوع الماضي، على الرغم من أنه كان متوقعاً على نطاق واسع.
لا يتجه هذا الزوج بشكل موثوق للغاية، لذلك لا أقوم بتداولات طويلة الأجل فيه، لكنه يبدو بالتأكيد ضعيفاً للغاية في الوقت الحالي.
الدولار الأمريكي/الدولار الكندي
الأسبوع الماضي، سجل زوج الدولار الأمريكي/الدولار الكندي شمعة تصاعدية، وأغلق بالقرب من ارتفاعاته على الرغم من وجود شيء من الفتيل العلوي. أغلق الزوج عند أعلى المستوى له خلال 4 سنوات، وهي حركة تصاعدي كبير بالنسبة لأي أصل. حركة السعر تصاعدية، لا شك في ذلك.
تراجع الدولار الكندي بسبب خفض معدلات الفائدة القوي بنسبة 0.50٪ الأسبوع الماضي من قبل بنك الاحتياطي النيوزيلندي، على الرغم من أن هذا كان متوقعاً على نطاق واسع.
لا يتجه هذا الزوج بشكل موثوق للغاية، لذا لا أقوم بتداولات طويلة الأجل فيه، لكنه يبدو بالتأكيد قوياً للغاية في الوقت الحالي. عملات السلع الرئيسية (الدولار الكندي، والدولار النيوزيلندي، والدولار الأسترالي) كلها ضعيفة، لذلك، قد يكون من الأفضل تداولها كسلة بيع خلال الأسبوع المقبل مقابل عملة أقوى.
مؤشر ناسداك 100
سجل مؤشر ناسداك 100 الأسبوع الماضي شمعة تصاعدية أخرى، ووصل وأغلق عند ارتفاع قياسي جديد للأسبوع الثاني على التوالي. أغلق السعر قريباً من ارتفاعاته، على الرغم من أن الشمعة كانت صغيرة وشبيهة بشمعة الدوجي قليلاً، ما يشير إلى أن الاتجاه قد ينفد من الزخم. يظهر المزيد من الأدلة في هذا الاتجاه من خلال تضييق تحليل الانحدار الخطي داخل الرسم البياني للسعر أدناه. ومع ذلك، عندما يتم تداول سعر مؤشر سوق الأسهم الرئيسي في مجال مفتوح، فهذه علامة تصاعدية يجب الانتباه إليها.
تقود أسواق الأسهم الأمريكية الأسهم العالمية، وهو أمر ليس غير عادي، مدعوماً بسمعة الرئيس ترامب في القيام بأي شيء لدعم النمو الاقتصادي ونمو سوق الأسهم، بالإضافة إلى إعلانه الأخير عن نيته فرض تعريفات جمركية قوية على الواردات من المكسيك والصين.
قد يكون الأمر الأكثر أهمية هو أن سوق الأسهم الأمريكية كانت في اتجاه تصاعدي قوي لأكثر من عام الآن، لذلك، فهناك الكثير من الزخم الذي يدعم التحرك التصاعدي الأسبوع الماضي.
أرى أن مؤشر ناسداك 100 يقدم فرص شراء.
عقود الكاكاو الآجلة
كانت عقود الكاكاو الآجلة ترتفع بقوة على مدار الأسابيع الخمسة الماضية، وخاصة خلال الأسبوع الماضي، والذي شكل شمعة تصاعدية كبيرة وقوية للغاية.
كان تداول السلع الآجلة عند اختراقها لارتفاعات جديدة خلال 6 أشهر، وخاصة عندما يكون هناك زخم قوي كما هو الحال هنا، استراتيجية تداول مربحة للغاية تاريخياً، لذلك هناك الكثير من الأسباب الجيدة للاحتفاظ بمركز شراء هنا.
خلال النصف الثاني من عام 2023 والأشهر الأولى من عام 2024، ارتفع السعر بنحو 600٪، وهو ارتفاع نيزكي. يشير حدوث هذا مؤخراً إلى أنه قد يحدث مرة أخرى، ما يعطي المزيد من الأسباب للاحتفاظ بمركز شراء هنا.
يعد الكاكاو غذاءً خارقاً وأصبح معروفاً بخصائصه الصحية عند استخدامه باعتدال. هذا عامل آخر يعطي السعر دفعة معنوية.
أرى أن الكاكاو خيار شراء، ولكنني أشير إلى أن العقود الآجلة للكاكاو كبيرة جداً، حيث تبلغ قيمتها حوالي 100000 دولار أمريكي، وهو حجم مركز كبير وخطير بالنسبة لمعظم المتداولين الأفراد. يمكن أن يكون تداول عقود الفروقات على الكاكاو أمراً خطيراً على المدى الطويل حيث تكون عمليات المبادلة المسائية مرتفعة جداً في العادةً. لذلك، أحث المتداولين الأفراد على النظر في صناديق الاستثمار المتداولة للكاكاو أو صناديق الاستثمار المتداولة في البورصة مثل COCO التي تمتلك عقوداً آجلة للكاكاو، ولكن يمكن شراؤها مقابل بضعة دولارات أمريكية فقط للسهم.
الخلاصة
أرى أن أفضل فرص التداول هذا الأسبوع هي:
- شراء البيتكوين بالدولار الأمريكي بعد إغلاق يومي (في نيويورك) فوق 103647 دولار.
- بيع زوج اليورو/الدولار الأمريكي بعد إغلاق يومي (في نيويورك) أقل من 1.0414 دولار.
- شراء مؤشر ناسداك 100.
- شراء العقود الآجلة للكاكاو أو صندوق الاستثمار المتداول/صناديق الاستثمار المتداولة للكاكاو.