من المثير للدهشة أن بيانات التضخم الأمريكية المنخفضة التي صدرت الأسبوع الماضي أدت إلى عمليات بيع للدولار الأمريكي وتعثر سوق الأسهم إلى حدٍ ما بعد أن وصل إلى مستويات قياسية، خاصة في قطاع التكنولوجيا.
التحليل الأساسي وميول السوق
كتبت في السابع من يوليو أن أفضل الفرص التداولية لهذا الأسبوع من المرجح أن تكون:
- صفقة شراء لزوج الدولار الأمريكي/الين الياباني بعد إغلاق يومي فوق المستوى 162.00 ين. لم يتم هذا الإعداد.
- صفقة شراء لزوج الدولار الأسترالي/الين الياباني. وقد أدى هذا إلى خسارة قدرها 1.23٪.
- صفقة شراء لزوج اليورو/الين الياباني. وقد أدى ذلك إلى خسارة قدرها 1.18٪.
- صفقة شراء لزوج الجنيه البريطاني/الين الياباني. وقد أدى ذلك إلى خسارة بنسبة 0.49٪.
- صفقة شراء لمؤشر ناسداك 100. وقد أدى ذلك إلى خسارة بنسبة 0.14٪.
- صفقة شراء لمؤشر S&P500. أدى هذا لفوز بنسبة 0.76٪.
كانت النتيجة الإجمالية خسارة صافية قدرها 2.28٪، ما يعطي متوسط عائد قدره -0.38٪ لكل صفقة.
هل أنت مستعد للتداول بناءً على توقعاتنا الأسبوعية للفوركس؟ لقد قمنا بإدراج أفضل وسطاء الفوركس الذين يستحقون المراجعة.
كانت الأخبار الرئيسية الأسبوع الماضي كما يلي:
- وقعت يوم السبت على ما يبدو محاولة اغتيال ضد الرئيس السابق ترامب خلال تجمع انتخابي في ولاية بنسلفانيا الأمريكية. قد تتحرك الأسواق في اتجاه الابتعاد عن المخاطرة عند افتتاحها هذا الأسبوع لبعض الوقت، على الرغم من أنه لا يوجد حتى الآن ما يشير إلى أن مطلق النار كان جزءاً من مؤامرة، ولا أن الرئيس السابق ترامب تعرض لأي ضرر جسدي خطير. ومع ذلك، من المؤكد أن الحادث سيرفع من درجة الحرارة السياسية في الولايات المتحدة مع اقتراب موعد التصويت في نوفمبر لانتخاب الرئيس والكونغرس وما إلى ذلك.
- اعتُبرت شهادة رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول أمام مجلسي الكونجرس حول السياسة النقدية في وقت مبكر من الأسبوع محايدة، أو ربما متشائمة بعض الشيء. وقال باول إن على ما يبدو أن التضخم يتجه نحو الانخفاض، لكن بنك الاحتياطي الفيدرالي سيبحث عن المزيد من الأدلة على انخفاض التضخم قبل إجراء خفض لمعدلات الفائدة. وقد هذا لتعزيز الأسهم.
- صدرت بيانات مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي بالغة الأهمية، والتي أظهرت انخفاض التضخم بدرجة أكبر قليلاً من المتوقع. أظهر المعدل الشهري انكماشاً بنسبة 0.1%، وانخفض المعدل السنوي إلى 3.0%، وهو أدنى معدل منذ يونيو 2023. وقد عزز هذا الأسهم في البداية، لكن الأسهم والدولار الأمريكي تراجعا بقوة. قد يكون الانكماش قد أثار فزع الأسواق، التي ترى الآن فرصة أكبر لحدوث ركود في الولايات المتحدة، أو ربما كان نتيجة مجرد جني أرباح في الأسهم.
- انتهى الأسبوع ببيانات مؤشر أسعار المنتجين الأمريكي التي جاءت أعلى من المتوقع، ما أدى مرة أخرى إلى رفع توقعات التضخم على الرغم من انخفاضه إلى 3.0% المعلن عنه سابقاً. ارتفع مؤشر أسعار المنتجين على أساس شهري بنسبة 0.2%، بينما كانت التوقعات تشير إلى 0.1% فقط. تعافت الأسهم إلى حدٍ ما يوم الجمعة، ولكن ليس كثيراً.
- ارتفع الين الياباني بقوة مع نهاية الأسبوع، ما دفع زوج العملات القياسي الدولار الأمريكي/الين الياباني إلى مستوى منخفض بما يكفي لجعل معظم متداولي الاتجاه يخرجون من أي مركز شراء. قد يكون بنك اليابان قد انتهز فرصة الحركة الطبيعية للسوق مقابل الدولار الأمريكي لتحريك البوصلة بشراء الين.
أفضل وسطاء الفوركس عبر الإنترنت
كانت هناك بعض الأحداث الأخرى التي حدثت الأسبوع الماضي، والتي كانت ذات أهمية أقل:
- بيان بنك الاحتياطي النيوزيلندي الرسمي بشأن معدلات النقد ومعدلات الفائدة - أبقى بنك الاحتياطي النيوزيلندي معدلات الفائدة عند 5.50% كما كان متوقعاً، ولكنه قدم مفاجأة طفيفة متساهلة عندما ذكر أن التضخم أصبح تحت السيطرة، ما تسبب بضعف الدولار النيوزيلندي في ذلك اليوم.
- ارتفع الناتج المحلي الإجمالي في المملكة المتحدة على أساس شهري بنسبة 0.4%، وهي نسبة أكبر بكثير من الزيادة المتوقعة عند 0.2%. قد يكون هذا قد ساعد الجنيه البريطاني على الارتفاع بقوة إلى مستويات قياسية جديدة خلال الأسبوع.
- كانت ثقة المستهلك الأولية من جامعة ميريلاند في الولايات المتحدة أقل من التوقعات، ما يشير إلى أن ثقة المستهلك الأمريكي آخذة بالتناقص.
- مطالبات البطالة الأمريكية – أفضل قليلاً من المتوقع.
الأسبوع القادم: 15 – 19 يوليو
أهم المواد المتوقعة خلال الأسبوع القادم ستكون:
- بيان سعر إعادة التمويل الرئيسي للبنك المركزي الأوروبي ومعدلات الفائدة – من المتوقع أن يبقي البنك المركزي الأوروبي سعر إعادة التمويل الرئيسي عند 4.25%.
- مبيعات التجزئة في الولايات المتحدة.
- مؤشر أسعار المستهلك في المملكة المتحدة.
- مؤشر أسعار المستهلك الكندي.
- مؤشر أسعار المستهلك في نيوزيلندا.
- مبيعات التجزئة في المملكة المتحدة.
- مبيعات التجزئة في كندا.
- مطالبات البطالة الأمريكية.
- تغيير عدد المطالبين في المملكة المتحدة.
- معدل البطالة الأسترالي.
التوقعات الشهرية يوليو 2024
توقعت هذا الشهر أن ترتفع قيمة زوج الدولار الأمريكي/الين الياباني. أداء هذه التوقعات حتى الآن هو كما يلي:
التوقعات الأسبوعية 14 يوليو 2024
في الأسبوع الماضي، لم أقدم أي توقعات أسبوعية. على الرغم من وجود بعض الحركات الاتجاهية الكبيرة في أزواج عملات الدولار الأسترالي/الين الياباني والجنيه البريطاني/الين الياباني، إلا أنه لم يكن لدي ثقة كبيرة في أن هذه الحركات سوف تنعكس خلال الأسبوع المقبل، لذلك لم أرغب بالقيام بهذه الصفقات. وكانت هذه نظرة خاطئة، حيث كان من الممكن أن يكون كلاهما تداولات مربحة.
الأسبوع الماضي، كانت هناك تحركات أسعار اتجاهية كبيرة بشكل غير عادي في أزواج العملات الدولار النيوزيلندي/الين الياباني واليورو/الكرونة النرويجية. ومع ذلك، لا أعتقد أن هذه الأسعار سوف تعود خلال الأسبوع المقبل، لذلك لن أقدم أي توقعات مرة أخرى هذا الأسبوع.
ارتفعت التقلبات الاتجاهية في سوق الفوركس الأسبوع الماضي، حيث تذبذبت 48% من أهم أزواج العملات بنسبة تزيد عن 1%.
في الأسبوع الماضي، كان الين الياباني أقوى العملات الرئيسية، في حين كان الدولار النيوزيلندي هو الأضعف.
يمكنك تداول هذه التوقعات في حساب وساطة فوركس حقيقي أو تجريبي.
مستويات الدعم/المقاومة الرئيسية للأزواج المشهورة
التحليل الفني
مؤشر الدولار الأمريكي
شكل مؤشر الدولار الأمريكي مرة أخرى شمعة تنازلية كبيرة الأسبوع الماضي، وأغلق بالقرب من قاع نطاقه. تشير هذه الإشارات إلى زخم تنازلي على المدى القصير، كما هو الحال مع حقيقة أن الدولار الأمريكي كان واحداً من أسوأ العملات أداءً بين جميع العملات الرئيسية الأسبوع الماضي. إن اختراق حركة السعر ما دون المنطقة الداعمة يعزز هذا التحليل.
لم يعد هناك اتجاه واضح طويل المدى حيث أن السعر أقل من مستواه منذ 3 أشهر ولكنه لا يزال أعلى من سعره قبل 6 أشهر. ومع ذلك، يبدو أن هذا الاتجاه في خطر.
كان ضعف الدولار مدفوعاً بالإشارات الأكثر تساهلاً الصادرة الأسبوع الماضي من بنك الاحتياطي الفيدرالي وبعض الأخبار الجيدة حول التضخم الأمريكي، الذي وصل إلى أدنى معدل سنوي له منذ يونيو 2023.
أرى أن الدولار الأمريكي ضعيف، مع وجود مجال فني للتراجع إلى المستوى 102.25 قبل الوصول إلى أي دعم رئيسي. يقع هذا الدعم بالقرب من خط الاتجاه التصاعدي، ما قد يعزز هذا الدعم. ولذلك، سأكون مستعداً لبدء التداول مقابل الدولار الأمريكي خلال الأسبوع القادم.
اليورو/الدولار الأمريكي
تقدم زوج اليورو/الدولار الأمريكي بقوة كبيرة خلال اليومين الماضيين نهاية الأسبوع الماضي، ليسجل أعلى إغلاق يومي وأسبوعي له خلال 3 أشهر. هذه إشارات تصاعدية، ولكن تجدر الإشارة من خلال النظر إلى الرسم البياني للسعر أدناه إلى أن السعر لا يزال بعيداً عن الارتفاع الكبير، وبالكاد يمكن القول بأنه يخترق.
قد يكون بعض المتداولين على استعداد للدخول في صفقة شراء جديدة، ولكن أعتقد أنه سيكون من الحكمة الانتظار حتى إغلاق يومي فوق مستوى المقاومة التالي قبل القيام بمثل هذا الدخول.
سأدخل في صفقة شراء إذا حصلنا على إغلاق يومي هذا الأسبوع فوق المستوى 1.0920 دولار.
سيتم دعم تداول الشراء هنا من خلال الضعف العام في الدولار الأمريكي، وقد نشهد المزيد من الحركة في اليورو مع اقتراب اجتماع سياسة البنك المركزي الأوروبي هذا الأسبوع.
الجنيه البريطاني/الدولار الأمريكي
تقدم زوج الجنيه البريطاني/الدولار الأمريكي بقوة كبيرة الأسبوع الماضي، محققاً أقوى تحرك أسبوعي له منذ عدة أشهر. أغلق السعر بالقرب من قمة نطاقه عند أعلى سعر جديد خلال 11 شهراً، لذلك يتم تداوله في مجال مفتوح. وهذه كلها إشارات تصاعدية للغاية.
يعتبر الدولار الأمريكي ضعيفاً بعد أن تعرض لعمليات بيع واخترق دون مستوى الدعم خلال الأسبوع الماضي، ما أدى إلى إبطال اتجاهه التصاعدي السابق طويل المدى. نرى الآن زخماً تنازلياً على المدى القصير في الدولار الأمريكي.
بالمقابل، نرى قوة في الجنيه البريطاني، والذي قد يكون مدعوماً ببيانات الناتج المحلي الإجمالي في المملكة المتحدة التي صدرت الأسبوع الماضي والتي جاءت أعلى من المتوقع.
المؤشرات تصاعدية، لذلك أرى أن هذا الزوج من العملات يعتبر صفقة شراء الآن.
الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي
تقدم زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي بقوة كبيرة الأسبوع الماضي، وأغلق السعر بالقرب من قمة نطاقه عند أعلى سعر جديد خلال 7 أشهر، ويتداول في نطاق مفتوح. وهذه كلها إشارات تصاعدية.
يعتبر الدولار الأمريكي ضعيفاً بعد أن تعرض لعمليات بيع واخترق دون مستوى الدعم خلال الأسبوع الماضي، ما أدى إلى إبطال اتجاهه التصاعدي السابق طويل المدى. نرى الآن زخماً تنازلياً على المدى القصير في الدولار الأمريكي.
بالمقابل، نرى قوة في الدولار الأسترالي، الذي كان لديه الاتجاه التصاعدي الأكثر استمراراً بين جميع العملات الرئيسية خلال العام الماضي. عادةً ما يكون أداء الدولار الأسترالي جيداً في فترات الرغبة بالمخاطرة في السوق، كما رأينا في الأسابيع والأشهر الأخيرة. قد يستمر هذا، لكن محاولة اغتيال الرئيس السابق ترامب بالأمس قد تخيف الرغبة بالمخاطرة مع افتتاح الأسواق في آسيا في وقت لاحق اليوم.
عادة لا يتجه الدولار الأسترالي بشكل موثوق للغاية. ومع ذلك، فإن استمرار وطول الاتجاه الحالي يشيران إلى أننا سنشهد ارتفاعاً في الأسعار هذا الأسبوع، وأن لدى السعر مجال للارتفاع فنياً دون الوصول إلى أي مقاومة رئيسية حتى المستوى 0.6877 دولار.
مؤشر S&P500
وصل مؤشر S&P500 إلى أعلى مستوى جديد له على الإطلاق الأسبوع الماضي بعد ارتفاعه بقوة خلال الجزء الأول من الأسبوع. ومع ذلك، بمجرد صدور بيانات مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي التي تظهر الانكماش على أساس شهري، كانت الأسواق مذعورة بما يكفي لإثارة عمليات بيع كبيرة في الأسهم، ولكن هذا تركز على أسهم التكنولوجيا أكثر من أي شيء آخر. مؤشر أنهى ناسداك 100 الأسبوع على انخفاض، لكن مؤشر S&P500 الأوسع نطاقاً حقق بعض المكاسب خلال الأسبوع. من الجدير بالذكر أن الرقم القياسي تم تسجيله في اليوم الأخير من الأسبوع الماضي.
من المنطقي أن نكون متفائلين بشأن مؤشر سوق الأسهم الرئيسي هذا عندما حقق مؤخراً مستوى قياسياً جديداً ولم يتراجع إلا بشكل طفيف. تظهر السابقة التاريخية أن هذا يميل إلى تحقيق المزيد من المكاسب بسرعة، عادة حوالي 12٪ خلال العام المقبل.
لذلك، أرى أن مؤشر S&P500 يمثل صفقة شراء، ولكن فقط بعد أن نحصل على إغلاق يومي قياسي آخر، والذي سيكون أعلى من المستوى 5634.
الدولار الأمريكي/الدولار الكندي
توقعت أن يحظى زوج العملات الدولار الكندي/الدولار الأمريكي بدعم محتمل عند المستوى 1.3590 دولار.
يظهر الرسم البياني H1 أدناه كيف رفض الشريط الداخلي، المميز بالسهم لأعلى، مستوى الدعم هذا في بداية جلسة نيويورك يوم الخميس الماضي، ما يشير إلى توقيت هذا الرفض التصاعدي. يمكن أن يكون هذا وقتاً رائعاً للدخول في صفقات جديدة في أزواج العملات التي تتضمن الدولار الأمريكي، مثل هذا التداول.
من الممكن أن يظل هذا التداول مفتوح، ولكنه حتى الآن لم يقدم سوى حد أقصى لنسبة المكافأة إلى المخاطر أقل من 1 إلى 1.
الخلاصة
أرى أفضل فرص التداول هذا الأسبوع على النحو التالي:
- صفقة شراء لزوج اليورو/الدولار الأمريكي بعد إغلاق يومي فوق المستوى 1.0920 دولار.
- صفقة شراء لزوج الجنيه البريطاني/الدولار الأمريكي.
- صفقة شراء لمؤشر S&P500 بعد إغلاق يومي فوق المستوى 5,634.