انخفضت أسعار العقود الآجلة للذهب بالتعاملات المبكرة ليوم الخميس، بعد تراجعها أمس لليوم الرابع على التوالي، لتصل إلى أدنى مستوياتها في ستة أسابيع، في الوقت الذي يراهن فيه المتداولون على أن الاحتياطي الفيدرالي من المرجح أن يبقي أسعار الفائدة القياسية مرتفعة لفترة أطول عقب خطاب جاكسون هول رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول يوم الجمعة الماضي.
وفي الوقت نفسه أنهى الذهب شهر أغسطس/ آب مع انخفاضه الشهري الخامس على التوالي، ليمثل ذلك أطول سلسلة خسائر شهرية متتالية في حوالي أربع سنوات.
بحلول الساعة 8:45 بتوقيت جرينتش:
انخفضت أسعار العقود الآجلة للذهب تسليم شهر ديسمبر/ كانون الأول لعام 2022 بنسبة بلغت -0.72% ليستقر على سعر 1,713.70 دولار للأوقية الواحدة، بعد تراجعها خلال تداولات أمس بنسبة بلغت -0.58%. خلال شهر أغسطس/ آب انخفض العقد بنسبة بلغت -2.95%.
(العقود الآجلة هو عقد يلزم المشتري بشراء أصل معين بسعر محدد سلفاً ويتم التسليم في وقت لاحق مستقبلاً)
أدى خطاب باول يوم الجمعة إلى ارتفاع عوائد سندات الخزانة والدولار، مما خفف بريق المعدن الأصفر، هذا الخطاب الذي أثار مخاوف من أن البنك المركزي سوف يستمر في رفع أسعار الفائدة لمكافحة التضخم حتى لو كان ذلك يعني الإضرار بالاقتصاد.
ارتفع عائد سندات الخزانة لأجل 10 سنوات TMUBMUSD10Y 1.3 نقطة أساس عند 3.124٪ في تعاملات الأربعاء، بينما ارتفع مؤشر ICE Dollar DXY وهو مقياس لقوة الدولار مقابل سلة من ست عملات رئيسية منافسة بنسبة 0.1٪.
على صعيد البيانات الاقتصادية الأمريكية فقد أظهرت زيادة الوظائف الخاصة في ADP بمقدار 132 ألف وظيفة في أغسطس، وهو ما يقل عن توقعات الاقتصاديين لنمو الوظائف عند 288 ألفًا، وفقًا لاستطلاع أجرته رويترز. ومع ذلك تم تعليق التقرير لشهري يونيو/ حزيران ويوليو/ تموز، حيث تم إصلاح المنهجية الخاصة بالمؤشر بعد سجل حافل من الأداء الضعيف بالتزامن مع تقرير جداول الرواتب الحكومي.
من المقرر صدور بيانات الوظائف الرسمية من وزارة العمل يوم الجمعة، ومن المتوقع أن تظهر زيادة الوظائف غير الزراعية بمقدار 300 ألف وظيفة الشهر الماضي بعد تسجيل زيادة تقدر بنحو 528 ألف وظيفة في يوليو. ومن المرجح أن يعزز التقرير القوي الآخر التوقعات بأن الاحتياطي الفيدرالي سيستمر في رفع أسعار الفائدة بشكل كبير بعد ثلاث زيادات متتالية بمقدار 75 نقطة أساس.
في غضون ذلك ارتفع معدل التضخم في منطقة اليورو إلى أعلى مستوى قياسي له الشهر الماضي، مما عزز من حالة قيام البنك المركزي الأوروبي برفع أسعار الفائدة بشكل أكبر.
على الرغم من أن الذهب يُنظر إليه على أنه تحوط ضد التضخم، إلا أن أسعار الفائدة المرتفعة تزيد من تكلفة الفرصة البديلة للاحتفاظ بالسبائك مع تعزيز الدولار.
التحليل التقني لأسعار الذهب بتعاملاتها الفورية – المعدن يعمق من خسائره
انخفضت أسعار الذهب بتعاملاتها الفورية GOLD SPOT خلال تداولاتها الأخيرة على المستويات اللحظية، لتسجل خسائر يومية جديدة حتى لحظة كتابة هذا التقرير بنسبة بلغت -0.42% ليستقر على سعر 1,704.20 دولار للأوقية الواحدة.
يأتي انخفاض المعدن الثمين وسط تداولاته بمحاذاة خط ميل تصحيحي هابط على المدى القصير، مثلما هو موضح بالرسم البياني المرفق لفترة زمنية (يومية)، مع تواصل الضغط السلبي لتداولاته دون المتوسط المتحرك البسيط لفترة 50 يوماً السابقة، هذا بالإضافة لتوارد الإشارات السلبية بمؤشرات القوة النسبية، بالرغم من استقرارها بمناطق شديدة التشبع بعمليات البيع.
تم انتاج الرسم البياني بواسطة منصة TradingView
لهذا نحن نتوقع استمرار انخفاض الذهب خلال تداولاته القادمة، ليستهدف مستوى الدعم المحوري 1,681، ويظل هذا السيناريو السلبي قائماً طيلة ثبات مستوى المقاومة 1,722.