ارتفعت أسعار العقود الآجلة للذهب بصورة طفيفة خلال تداولات يوم الاثنين، لتعزز من مكاسبها خلال تداولات الأسبوع الماضي، بدعم من انخفاض الدولار الأمريكي على مدار الأسبوع، حيث يزن التجار البيانات التي تظهر ارتفاع التضخم في الولايات المتحدة، في حين لا يوجد تغيير في إنفاق المستهلكين.
بحلول الساعة 8:45 بتوقيت جرينتش:
ارتفعت أسعار العقود الآجلة للذهب (GCN20) تسليم شهر يوليو/ تموز بنسبة بلغت 0.02% ليستقر على سعر 1,778.05 دولار للأوقية الواحدة، بعد صعودها بتداولات يوم الجمعة بنسبة بلغت 0.06٪. وقد صعد العقد خلال تداولات الأسبوع الماضي بنسبة بلغت 0.50%.
سجلت أسعار المعدن الثمين مكاسب أسبوعية بعد ثلاثة أسابيع متتالية من الخسائر.
ارتفع مؤشر نفقات الاستهلاك الشخصي، أو PCE، مؤشر التضخم المفضل لمجلس الاحتياطي الفيدرالي، بنسبة 0.4٪ في مايو/ أيار، بينما ارتفعت القراءة الأساسية، باستثناء أسعار المواد الغذائية والطاقة المتقلبة بنسبة 0.5٪.
على أساس سنوي ارتفع معامل انكماش نفقات الاستهلاك الشخصي بنسبة 3.9٪ لهذا العام، وهي أكبر زيادة منذ أغسطس/ آب 2008. وباستثناء أسعار الغذاء والطاقة، ارتفع مؤشر نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسي بنسبة 3.4٪ في العام حتى مايو/ أيار، وهي أسرع زيادة منذ عام 1992، حسبما أفادت وزارة التجارة يوم جمعة. ومع ذلك كان الإنفاق الاستهلاكي ثابتًا بشكل أساسي في مايو، مخالفاً التوقعات، بينما انخفض الدخل الشخصي بنسبة أقل من المتوقع 2٪.
قال لقمان أوتونجا كبير محللي الأبحاث في إف إكس تي إم: "لقد كان أسبوعًا متقلبًا بالنسبة للمعادن الثمينة بفضل الإشارات المتضاربة من مسؤولي الاحتياطي الفيدرالي بشأن توقعات التضخم". "مع ذلك شهد المعدن أول زيادة أسبوعية له منذ مايو حيث يستوعب المستثمرون أحدث بيانات تضخم نفقات الاستهلاك الشخصي لشهر مايو". "قد يخفف فقدان بيانات نفقات الاستهلاك الشخصي من المخاوف بشأن تصرف الاحتياطي الفيدرالي في وقت أقرب مما كان متوقعًا".
ركز مستثمرو الذهب مع دخول القواعد المصرفية الجديدة، وهي جزء من اتفاقية دولية شاملة تُعرف باسم بازل 3 (Basel III) حيز التنفيذ يوم الاثنين، وستشكل تغييرًا كبيرًا للبنوك الأوروبية وتعاملاتها مع الذهب - مما قد يغير مشهد الطلب على المعادن الثمينة وأسعارها.
مثل العديد من الإصلاحات التي تم وضعها على مدى العقد الماضي والتي تهدف إلى تجنب أزمة مالية عالمية أخرى، تأتي القواعد المصرفية الجديدة مع بعض الجدل والمحاذير.
حيث سيتم تصنيف الذهب المخصص في شكل ملموس بشكل أساسي على أنه أصل خالي من المخاطر بموجب القواعد الجديدة، ولكن الذهب غير المخصص أو "الورقي" والذي تتعامل معه البنوك عادةً أكثر من غيره لن يتم تصنيفها، بمعنى أنه يجب على البنوك التي تمتلك الذهب الورقي الاحتفاظ بها.
قال برين لوندين محرر جولد نيوز: " تهدف متطلبات السيولة الجديدة إلى منع التجار والبنوك من القول ببساطة إن لديهم الذهب، أو أن يكون لديهم أكثر من مالك للذهب الموجود لديهم في الميزانية العمومية".
استجابة للأزمة المالية العالمية من عام 2007 إلى عام 2009، قامت لجنة بازل للرقابة المصرفية، التي تضع معايير تنظيم البنوك، بتطوير ما يسمى بازل 3. تم تعريفه من قبل بنك التسويات الدولية على أنه مجموعة من الإجراءات المتفق عليها دوليًا والتي تهدف إلى تعزيز التنظيم المصرفي والإشراف وإدارة المخاطر. في جوهرها بازل 3 هو تغيير نظام متعدد السنوات يهدف إلى منع حدوث أزمة مصرفية عالمية أخرى، من خلال مطالبة البنوك بالاحتفاظ بأصول أكثر استقرارًا وعدد أقل من الأصول التي تعتبر خطرة.
التحليل التقني لأسعار الذهب بتعاملاتها الفورية – المعدن يستقر محاولاً تصريف تشبعه البيعي
تراجعت قليلاً أسعار الذهب بتعاملاتها الفورية GOLD SPOT خلال تداولاتها الأخيرة على المستويات اللحظية، لتسجل خسائر يومية حتى لحظة كتابة هذا التقرير بنسبة بلغت -0.18% ليستقر على سعر 1,778.21 دولار للأوقية الواحدة.
يستقر المعدن الثمين خلال تداولاته الأخيرة وذلك ليحاول تعويض جزء مما تكبده من خسائر سابقة، وفي الوقت نفسه يحاول تصريف البعض من تشبعه البيعي الواضح بمؤشرات القوة النسبية، خاصة مع بدء توارد الإشارات الإيجابية منها.
ولكن يظل المعدن الثمين يعاني من الضغط السلبي لتداولاته دون المتوسط المتحرك البسيط لفترة 50 يوماً السابقة، في الوقت الذي يسيطر فيه الاتجاه التصحيحي الهابط على حركة السعر بالمدى القصير.
تم انتاج الرسم البياني بواسطة منصة TradingView
لهذا نحن نرجح انخفاض الذهب خلال تداولاته القادمة، طيلة ثبات المقاومة 1,800، ليستهدف مستوى الدعم 1,677.